بازارهای مالی متنوعی برای معامله‌گران و سرمایه‌گذاران وجود دارد که هر یک ویژگی‌های منحصربه‌فرد خود را دارند. یکی از این بازارها، بازار فیوچرز (Futures) است که در کنار فارکس، به عنوان یکی از محبوب‌ترین گزینه‌ها برای معامله‌گران در سراسر جهان شناخته می‌شود؛ اما سوال اصلی این است که فیوچرز چیست و چه تفاوت‌ها و شباهت‌هایی با فارکس دارد؟ در این مقاله از آکادمی رویال کلاب قصد داریم این دو بازار را به‌طور کامل بررسی کنیم تا بتوانید بهترین تصمیم را برای فعالیت خود در دنیای معاملات بگیرید.
فارکس چیست؟
فارکس (Forex) مخفف عبارت Foreign Exchange و به معنای بازار تبادل ارزهای خارجی است. این بازار بزرگ‌ترین و نقدشونده‌ترین بازار مالی جهان محسوب می‌شود که در آن معامله‌گران ارزهای مختلف را در برابر یکدیگر خریدوفروش می‌کنند. برخلاف بازار فیوچرز که محدود به کالاها و شاخص‌های خاصی است، افرادی که آموزش رایگان فارکس از صفر تا صد را پشت سر گذاشته اند می‌توانند روی نرخ تبدیل جفت‌ارزهایی مانند EUR/USD یا GBP/JPY معامله کنند.
یکی از ویژگی‌های مهم فارکس، نوسانات بالا و حجم بالای معاملات آن است که فرصتی ایده‌آل برای معامله‌گران کوتاه‌مدت محسوب می‌شود. علاوه‌بر این، بازار فارکس به صورت ۲۴ ساعته در طول روزهای کاری هفته فعالیت دارد؛ در حالی‌که بازار فیوچرز بسته به نوع قراردادها و صرافی‌های مربوطه، ممکن است ساعات معاملاتی متفاوتی داشته باشد.
فیوچرز چیست؟
معاملات فیوچرز نوعی قرارداد مالی هستند که در آن دو طرف متعهد می‌شوند که یک دارایی را در آینده و با قیمتی مشخص معامله کنند. این دارایی می‌تواند شامل کالاهایی مانند نفت، طلا، گندم یا حتی شاخص‌های سهام باشد. قراردادهای فیوچرز برخلاف معاملات لحظه‌ای، دارای تاریخ سررسید مشخصی هستند که در آن معامله به اجرا درخواهد آمد.
یکی از اهداف اصلی این بازار، کاهش ریسک ناشی از نوسانات قیمتی است. بسیاری از سرمایه‌گذاران و شرکت‌ها از فیوچرز برای پوشش ریسک (Hedging) استفاده می‌کنند؛ در حالی‌که برخی دیگر از آن برای کسب سود از تغییرات قیمت بهره می‌برند. به عنوان‌مثال، یک تولیدکننده گندم ممکن است قرارداد فیوچرز را برای فروش محصول خود در آینده منعقد کند تا از کاهش قیمت احتمالی جلوگیری شود.
اصلی ترین تفاوت‌های فارکس و فیوچرز
با وجود شباهت‌هایی که بین این دو بازار وجود دارد، تفاوت‌های اساسی میان فارکس و فیوچرز نیز مشهود است.
۱. نوع دارایی: در فارکس، معاملات عمدتاً بعد از بررسی سیگنال رایگان فارکس بر پایه خریدوفروش ارزهای مختلف انجام می‌شود؛ در حالی‌که در فیوچرز، دارایی‌های مورد معامله شامل کالاها، شاخص‌های سهام و حتی برخی اوراق بهادار است.
۲. زمان سررسید: یکی از تفاوت‌های کلیدی میان این دو بازار، وجود تاریخ سررسید در قراردادهای فیوچرز است. در فارکس، معاملات لحظه‌ای بوده و هیچ‌گونه سررسیدی برای اجرای آن‌ها وجود ندارد.
۳. میزان نقدشوندگی: بازار فارکس به دلیل حجم بالای معاملات روزانه، نقدشوندگی بسیار بیشتری نسبت به بازار فیوچرز دارد. این موضوع باعث خواهد شد که ورود و خروج به معاملات در فارکس سریع‌تر و راحت‌تر انجام شود.
۴. میزان اهرم (Leverage): در هر دو بازار امکان استفاده از اهرم برای افزایش سود (و البته ریسک) وجود دارد؛ اما معمولاً سطح اهرم در فارکس بیشتر از فیوچرز است. در نتیجه، معامله‌گران می‌توانند با سرمایه کمتری معاملات بزرگ‌تری انجام دهند.
بیشتر بخوانید» مهم ترین شاخص های سهام معاملاتی بازار فارکس
شباهت‌های مهم فارکس و فیوچرز
با وجود تفاوت‌هایی که ذکر شد، این دو بازار دارای شباهت‌هایی نیز هستند که موجب محبوبیت هر دو در میان معامله‌گران می‌شود.
۱. امکان کسب سود از نوسانات قیمتی: در هر دو بازار، معامله‌گران از افزایش یا کاهش قیمت‌ها سود کسب می‌کنند؛ این ویژگی به آن‌ها اجازه می‌دهد تا با تحلیل بازار و اجرای معاملات مناسب، درآمدزایی کنند.
۲. استفاده از تحلیل تکنیکال و فاندامنتال: هر دو بازار به شدت تحت تاثیر تحلیل‌های تکنیکال و بنیادی قرار دارند. معامله‌گران برای پیش‌بینی حرکت قیمت‌ها از اندیکاتورها، الگوهای نموداری و اخبار اقتصادی استفاده می‌کنند.
۳. نیاز به مدیریت ریسک: در هر دو بازار، مدیریت سرمایه و کنترل ریسک از اهمیت بالایی برخوردار است. بدون برنامه‌ریزی مناسب، احتمال از دست رفتن سرمایه وجود دارد؛ بنابراین معامله‌گران باید از ابزارهای مدیریت ریسک مانند حد ضرر (Stop Loss) و حد سود (Take Profit) استفاده کنند.
کدام بازار برای شما مناسب‌تر است؟
انتخاب بین فارکس و فیوچرز به عوامل مختلفی بستگی دارد. اگر به دنبال بازاری با نقدشوندگی بالا، امکان معامله ۲۴ ساعته و سطح اهرم بالاتر هستید، فارکس می‌تواند گزینه بهتری باشد؛ اما اگر ترجیح می‌دهید در بازاری فعالیت کنید که امکان معامله روی کالاها و شاخص‌های متنوعی را فراهم می‌کند و تاریخ سررسید مشخصی دارد، فیوچرز انتخاب مناسبی خواهد بود.
جمع‌بندی
بازارهای مالی فارکس و فیوچرز هر دو فرصت‌های متنوعی برای معامله‌گران فراهم می‌کنند. فارکس به عنوان یک بازار پرنوسان و نقدشونده، برای افرادی که به دنبال معاملات سریع و کوتاه‌مدت هستند مناسب‌تر است؛ در حالی‌که فیوچرز گزینه‌ای ایده‌آل برای پوشش ریسک و معاملات بلندمدت محسوب می‌شود. به طور کلی، انتخاب بهترین بازار به سبک معاملاتی، میزان ریسک‌پذیری و اهداف سرمایه‌گذاری شما بستگی دارد.
