بازار فارکس، با نوسانات بالا و پتانسیل کسب سود قابل توجه، فرصت‌های زیادی را برای معامله‌گران ارائه می‌دهد. با این حال، درک و مدیریت ریسک در این بازار از اهمیت ویژه‌ای برخوردار است. یکی از مفاهیم کلیدی در مدیریت ریسک، “استاپ اوت” است. در این مقاله، به بررسی کامل استاپ اوت، نحوه محاسبه آن و راه‌های جلوگیری از آن می‌پردازیم. برای کسانی که به تازگی وارد این بازار شده‌اند، توصیه می‌کنیم که به دنبال بهترین دوره آموزش رایگان فارکس باشند تا با مفاهیم پایه به خوبی آشنا شوند.
همچنین، بسیاری از معامله‌گران به دنبال راه‌هایی برای به دست آوردن سود بیشتر هستند. برخی از شرکت‌ها سیگنال رایگان فارکس ارائه می‌دهند که می‌تواند به عنوان ابزاری برای تصمیم‌گیری در معاملات مورد استفاده قرار گیرد. با این حال، همواره باید به یاد داشته باشید که هیچ سیگنالی نمی‌تواند سود قطعی را تضمین کند و مدیریت ریسک مناسب ضروری است.
استاپ اوت چیست؟
استاپ اوت (Stop Out) مکانیزمی است که توسط کارگزاران فارکس برای محافظت از خود در برابر زیان‌های احتمالی ناشی از معاملات اهرمی (Leveraged Trading) استفاده می‌شود. وقتی معامله‌گران از اهرم استفاده می‌کنند، می‌توانند با سرمایه کمتری، حجم معاملات بزرگ‌تری را کنترل کنند. این موضوع می‌تواند سود آن‌ها را چند برابر کند، اما در عین حال، ریسک ضرر را نیز به شدت افزایش می‌دهد.
اگر معامله‌ای بر خلاف پیش‌بینی معامله‌گر پیش برود، ضرر ایجاد شده ممکن است به حدی برسد که از کل موجودی حساب معامله‌گر بیشتر شود. در این شرایط، کارگزار برای جلوگیری از ضرر بیشتر، به صورت خودکار تمام یا بخشی از پوزیشن‌های باز معامله‌گر را می‌بندد. به این عمل، استاپ اوت گفته می‌شود.
بیشتر بخوانید» در عصر دیجیتال امروز، ارزهای دیجیتال نیز جایگاه ویژه‌ای در میان سرمایه‌گذاران پیدا کرده‌اند. اگر به این حوزه علاقه‌مند هستید، می‌توانید با آموزش رایگان خرید و فروش ارز دیجیتال، دانش خود را در این زمینه افزایش دهید و با دید بازتری وارد این بازار شوید.
نحوه محاسبه استاپ اوت
استاپ اوت زمانی رخ می‌دهد که سطح مارجین (Margin Level) حساب معامله‌گر به سطح مشخصی که توسط کارگزار تعیین شده است، برسد. سطح مارجین، نسبت بین سرمایه (Equity) معامله‌گر به مارجین استفاده شده (Used Margin) برای باز نگه داشتن پوزیشن‌ها است.
فرمول محاسبه سطح مارجین به صورت زیر است:
Margin Level = (Equity / Used Margin) * 100%
- Equity: ارزش کل حساب معامله‌گر، شامل موجودی اولیه، سود یا زیان شناور (سود یا زیانی که هنوز قطعی نشده است) و سایر موارد.
- Used Margin: مقدار پولی که توسط کارگزار برای باز نگه داشتن پوزیشن‌های معامله‌گر رزرو شده است.
هر کارگزار، سطح استاپ اوت خاص خود را دارد که معمولاً به صورت درصد بیان می‌شود. به عنوان مثال، اگر سطح استاپ اوت یک کارگزار 50% باشد، وقتی سطح مارجین حساب معامله‌گر به 50% یا کمتر برسد، استاپ اوت رخ می‌دهد.
مثال:
فرض کنید یک معامله‌گر با 10,000 دلار سرمایه، یک پوزیشن معاملاتی باز می‌کند و 1,000 دلار به عنوان مارجین استفاده می‌شود. در این حالت، سطح مارجین اولیه 1000% است:
(10,000 / 1,000) * 100% = 1000%
بیشتر بخوانید» چگونه می توان بیت کوین را در فارکس معامله کرد؟
اگر معامله بر خلاف پیش‌بینی معامله‌گر پیش برود و 9,500 دلار ضرر کند، سرمایه معامله‌گر به 500 دلار کاهش می‌یابد. در این حالت، سطح مارجین به 50% می‌رسد:
(500 / 1,000) * 100% = 50%
اگر سطح استاپ اوت کارگزار 50% باشد، در این شرایط، پوزیشن معاملاتی معامله‌گر به صورت خودکار بسته می‌شود.
عوامل مؤثر بر استاپ اوت را بشناسید
- اهرم: هرچه اهرم مورد استفاده بیشتر باشد، ریسک استاپ اوت نیز افزایش می‌یابد.
- نوسانات بازار: نوسانات شدید بازار می‌توانند به سرعت باعث کاهش سرمایه معامله‌گر و رسیدن به سطح استاپ اوت شوند.
- اندازه پوزیشن: هرچه حجم پوزیشن‌های باز بزرگ‌تر باشد، ضرر ناشی از نوسانات نامطلوب بازار بیشتر خواهد بود و احتمال استاپ اوت افزایش می‌یابد.
- سرمایه: هرچه سرمایه اولیه معامله‌گر کمتر باشد، زودتر به سطح استاپ اوت می‌رسد.
بیشتر بخوانید» بررسی تاثیرات تحریم ها بر بازار فارکس
راه‌های جلوگیری از استاپ اوت
- مدیریت ریسک مناسب: استفاده از استراتژی‌های مدیریت ریسک مانند تعیین حد ضرر (Stop Loss) و مدیریت حجم معاملات، می‌تواند به جلوگیری از استاپ اوت کمک کند.
- استفاده از اهرم مناسب: انتخاب اهرم متناسب با میزان سرمایه و تجربه معامله‌گر، از افزایش بی‌رویه ریسک جلوگیری می‌کند.
- نظارت مداوم بر معاملات: پیگیری مستمر وضعیت معاملات و سرمایه حساب، به معامله‌گر امکان می‌دهد تا در صورت نیاز، به موقع وارد عمل شده و از استاپ اوت جلوگیری کند.
- افزایش سرمایه: افزایش موجودی حساب معاملاتی، سطح مارجین را افزایش داده و احتمال استاپ اوت را کاهش می‌دهد.
کلام پایانی
استاپ اوت، مکانیزمی ضروری برای محافظت از کارگزاران و معامله‌گران در برابر زیان‌های ناشی از معاملات اهرمی است. درک صحیح این مفهوم و عوامل مؤثر بر آن، برای هر معامله‌گری که در بازار فارکس فعالیت می‌کند، از اهمیت بالایی برخوردار است. با رعایت اصول مدیریت ریسک و استفاده از استراتژی‌های مناسب، می‌توان از استاپ اوت جلوگیری کرده و به موفقیت در معاملات دست یافت.
