بهترین بروکرهای فارکس از نظر لوریج

انتخاب بهترین بروکرهای فارکس از نظر لوریج فقط به بررسی بیشترین اهرم اعلام شده محدود نمی‌شود، زیرا میزان اهرم قابل‌استفاده با توجه به عواملی مانند نوع حساب، نهاد حقوقی بروکر، نماد معاملاتی و موجودی حساب می‌تواند تغییر کند. از طرف دیگر، اهرم بالا میشه به معنای سود بیشتر نیست، بلکه مدیریت ریسک و مارجین را حساس‌تر می‌کند. برای انتخاب آگاهانه باید شرایط واقعی حساب‌ها را در کنار محدودیت‌های معاملاتی بررسی کرد.

در ادامه، لوریج بروکرهای منتخب را مقایسه می‌کنیم و تفاوت اهرم تبلیغاتی با اهرم در دسترس معامله‌گر را توضیح می‌دهیم.

لایو ترید رایگان روزانه با معامله‌گران حرفه‌ای

تحلیل و معامله روزانه در بازار واقعی با ارائه نقاط ورود و خروج، مدیریت ریسک و اجرای استراتژی‌های معاملاتی

شرکت در لایو ترید رایگان

لوریج بروکر دقیقا چه چیزی را تغییر می‌دهد؟

اهرم در فارکس به معامله‌گر کمک می‌کند تا با سرمایه کم، موقعیتی بزرگ‌تر ایجاد کند تا به این ترتیب سود یا زیان خود را افزایش بدهد. به طور مثال، فرض کنید معامله‌گری معامله به ارزش 10.000 دلار ایجاد کرده است. برای این معامله، میزان مارجین موردنیاز به اهرم حساب بستگی دارد. یعنی اگر اهرم  حساب برابر با 1:100 باشد، ارزش معاملاتی به صورت زیر محاسبه می‌شود:

مارجین موردنیاز= ارزش معامله ÷ اهرم

100 = 10.000 ÷ 100

اما اگر اهرم حساب برابر با 1:500 باشد، محاسبه به این شکل خواهد بود:

20 = 10.000 ÷ 500

بنابراین، معامله‌گر برای باز کردن معامله‌ای به ارزش 10.000 دلار در حالت اول به 100 دلار و در حالت دوم به 20 دلار مارجین نیاز دارد. یعنی هرچه مقدار اهرم بیشتر باشد، میزان مارجین موردنیاز کمتر می‌شود.

لازم به ذکر است که، اهرم به معنای سود بیشتر و ریسک کمتر نیست، بلکه اگر بازار برخلاف انتظار معامله‌گر حرکت کند، ممکن است معامله‌گر دچار زیان قابل‌توجهی شود و بخش بزرگ یا تمام سرمایه خود را از دست بدهد.

جدول حداکثر اهرم حساب‌های منتخب

هر نوع حساب، حداکثر اهرم جداگانه دارد. بنابراین برای مقایسه بروکرها از نظر لوریج باید هر یک را به صورت جدا بررسی کرد. میزان لوریج قابل استفاده به شرایطی مانند شرایط حساب و نوع معامله بستگی دارد، به هیمن دلیل، تمامی معامله‌گران نمی‌توانند از حداکثر اهرم اعلام شده استفاده کنند.

این ارقام سقف اعلام شده برای حساب‌های مختلف هستند و برای ارزیابی آن‌ها باید شرایط واقعی هر حساب و محدودیت‌های مربوط به اهرم را نیز بررسی کرد.  

برای مقایسه سقف اهرم با شرایط واقعی حساب‌ها می‌توانید جزئیات حساب‌های معاملاتی را در بروکر ایکس چیف ببینید.

تفاوت اهرم تبلیغاتی با اهرم قابل استفاده

حداکثر اهرم اعلام شده توسط بروکر لزوما در تمام معاملات قابل استفاده نیست، چون میزان اهرم بسته به نوع نماد معاملاتی، موجودی حساب و شرایط معاملاتی می‌تواند تغییر کند.

به طور مثال، اگر بروکری حداکثر اهرم را 1:1000 اعلام کند، به این معنی نیست که تمام نمادها با همین اهرم می‌توانند وارد معامله شوند. بنابراین، معامله‌گر باید پیش از انتخاب حساب، شرایط اهرم برای نماد موردنظر و محدودیت‌های احتمالی را بررسی کند.

در نتیجه، مقایسه بروکرها براساس بیشترین عدد لوریج، منطقی نیست، بلکه معامله‌گر باید بررسی کند که این اهرم برای کدام حساب و تحت چه شرایطی در دسترس است.

اهرم چگونه با موجودی، نماد و زمان خبر تغییر می‌کند؟

حداکثر لوریجی که بروکر اعلام می‌کند، نمی‌تواند برای تمام شرایط معاملاتی مناسب و قابل استفاده باشد،چون اهرم با توجه به موجودی حساب، نماد(نوع دارایی) و زمان انجام معامله تفاوت می‌کند. در ادامه این بخش، تاثیر هر سه عامل را به صورت جداگانه بررسی می‌کنیم:

تاثیر موجودی حساب بر لوریج در بهترین بروکرهای فارکس

لوریجی به نام لوریج پویا یا Dynamic Leverage وجود دارد که برخی از بروکرها از آن استفاده می‌کنند. در این روش، با توجه به میزان موجودی یا ارزش خالص آن، اهرم حساب در سطحی مشخص تغییر می‌کند. به طور مثال، ممکن است یک حساب با سرمایه کم خود به اهرم 1:2000 دسترسی دارد، اما اگر ارزش خالص حساب افزایش پیدا کند، حداکثر اهرم قابل استفاده آن به 1:1000 یا 1:500 کاهش پیدا می‌کند.

بنابراین، بزرگ شدن حساب به معنای امکان استفاده از اهرم بالاتر نیست، بلکه با کاهش اهرم، مارجین موردنیاز برای باز نگه داشتن معاملات افزایش پیدا می‌کند. البته این روش برای تمامی بروکرها یکسان نیست، چون بعضی بروکرها برای تمام حساب‌ها یا گروهی از دارایی‌ها، اهرم ثابتی را در نظر می‌گیرند. بنابراین، معامله‌گر باید محدوده‌های موجودی و اهرم مربوط به حساب انتخابی را در شرایط معاملاتی بروکر بررسی کند.

مقایسه نمادهای معاملاتی در بهترین بروکرهای فارکس از نظر لوریج

ممکن است برای دارایی‌های مختلف یک بروکر، حداکثر اهرم متفاوتی وجود داشته باشد. به طور مثال، ممکن بروکر برای معاملات جفت ارزهای اصلی از اهرم بالاتری استفاده کند، اما در معاملات نفت، بعضی شاخص‌ها یا ارزهای دیجیتال را محدود کند. دلیل این تفاوت به شرایط معاملاتی هر دارایی و سیاست مدیریت ریسک بروکر بستگی دارد.

به طور مثال، در شرایط اعلام شده از سوی EBC Financial Group، برای برخی جفت ارزهای اصلی و طلا، حداکثر اهرم تا 1:500 در نظر گرفته می‌شود. در حالی که برای نفت مقدار اهرم تا 1:100 و در بعضی قراردادهای سهام حداکثر اهرم تا 1:5 محدود شده است. این اعداد مختص شرایط اعلامش شده از سوی همین بروکر هستند و نمی‌توان آن‌ها را برای تمام بروکرهای فارکس در نظر گرفت.

بنابراین، زمانی که بروکری حداکثر اهرم 1:1000 را تبلیغ می‌کند، باید بررسی کرد که این اهرم دقیقا برای کدام دارایی‌ها وچه نوع حسابی در نظر گرفته شده‌اند،چون عدد اهرم نمی‌تواند ملاکی کافی برای مقایسه شرایط معاملاتی باشد.

تاثیر زمان انتشار اخبار اقتصادی بر اهرم

اخبار مهمی مانند نرخ بهره یا گزارش‌های اثرگذار روی بازار، روی افزایش نوسان قیمت نقش دارند. در چنین شرایطی بعضی بروکرها محدودیت‌های موقتی اعمال می‌کنند. به طور مثال، ممکن است حداکثر اهرم معاملات جدید را کاهش بدهند، یا برای باز نگه داشتن موقعیت معاملاتی، مارجین بیشتری را در نظر بگیرند.

محدودیت‌ها ممکن است فقط در بازه زمانی انتشار خبر اعمال شوند و پس از پایان آن بازه، محدودیت‌ها تغییر کنند. این محدودیت‌ها ممکن است فقط برای بعضی دارایی‌ها یا معاملات جدید باشند. بنابراین، نمی‌توان قاطعانه گفت که همه بروکرها در زمان خبر، اهرم تمام معاملات را کاهش می‌دهند.

معامله‌گر باید قبل از باز کردن معامله در زمان انتشار اخبار، بررسی کند که اطلاعیه‌های بروکر و شرایط مربوط به دارایی موردنظر به چه صورت است.

به طور کلی، زمان انتخاب بروکر با لوریج بالا باید به سه عامل محدوده اهرم متناسب با موجودی حساب، حداکثر اهرم قابل استفاده برای دارایی موردنظر و محدودیت‌های احتمالی در زمان اخبار مهم توجه کرد. این بررسی به معامله‌گر تصویری دقیق از شرایط واقعی معامله نسبت به عدد تبلیغاتی بروکر می‌دهد.

لایو ترید رایگان روزانه با معامله‌گران حرفه‌ای

تحلیل و معامله روزانه در بازار واقعی با ارائه نقاط ورود و خروج، مدیریت ریسک و اجرای استراتژی‌های معاملاتی

شرکت در لایو ترید رایگان

مثال مارجین لازم برای یک معامله با چند اهرم

برای درک بهتر تاثیر اهرم روی مارجین، به مثال زیر توجه کنید:

معامله‌گری تصیمم به باز کردن موقعیتی به ارزش 10.000 دلار است. اگر بروکر اهرم‌های متفاوتی را ارائه بدهد، مقدار سرمایه برای باز کردن همین معامله به مارجین متفاوتی نیاز دارد.

فرمول محاسبه مارجین موردنیاز به صورت زیر است:

مارجین موردنیاز = ارزش معامله ÷ اهرم

حالا مارجین موردنیاز در سه سطح مختلف به شکل زیر می‌شود:

برای محاسبه مارجین و بررسی مقادیر موردنیاز در معاملات مختلف، می‌توان از ماشین حساب فارکس نیز استفاده کرد.

همان‌طور که در جدول مشخص است، با افزایش اهرم از 1:100 به 1:500 مارجین لازم برای باز نگه داشتن حساب از 100 دلار به 20 دلار کاهش پیدا کرده است. یعنی معامله‌گر برای کنترل موقعیت با ارزش یکسان به سرمایه اولیه کمتری نیاز دارد.

اما نمی‌توان گفت که کاهش مارجین میزان ریسک معامله را نیز کمتر می‌کند. اگر حجم موقعیت ثابت باقی بماند، سود و زیان ناشی از حرکت قیمت نیز یکسان می‌ماند، اما اهرم بالاتر می‌تواند باعث شود که معامله‌گر با موجودی مشخص، موقعیتی بزرگ ایجاد کند که در این صورت میزان ریسک معامله نیز افزایش پیدا می‌کند.

محدودیت‌های اهرم در نهادهای نظارتی و شعبه‌های آفشور

حداکثر اهرم اعلام شده توسط بروکر، علاوه بر سیاست داخلی بروکر به نهاد حقوقی که حساب معاملاتی زیر نظر آن افتتاح شده نیز مرتبط است. به همین دلیل، ممکن است یک بروکر در یک شعبه اهرم محدودتری ارائه کند و در شعبه دیگر شرایط متفاوتی را اعمال کند.

نهادهای نظارتی به منظور حفاظت از معامله‌گران خرد، برای اهرم سقف مشخصی را تعیین می‌کنند. به طور مثال، در بعصضی حوزه‌های نظارتی مانند استرالیا، ارائه‌دهندگان CFD موظف هستند تا برای مشتریان خرد محدودیت‌های اهرمی مشخص کنند که این محدودیت‌ها بسته به نوع دارایی تغییر می‌کنند. دلیل این تغییر هم نوسان بالای دارایی‌ها است که به کنترل بیشتری نیاز دارند.

در نتیجه، ممکن است بروکری که تحت یک نهاد نظارتی معتبر فعالیت می‌کند، نتواند همان اهرمی که در تبلیغات جهانی اعلام کرده بود را ارائه بدهد. بنابر همین، شرایط واقعی حساب بستگی به این دارد که کاربر تحت کدام شرکت حقوقی و کدام مجوز معاملاتی ثبت‌نام کرده است.

در مقابل، فعالیت بعضی بروکرها از طریق شرکت‌های ثبت شده در حوزه‌های آفشور است. این شعبه‌ها ممکن است نسبت به نهادهای نظارتی، محدودیت کمتری برای اهرم داشته باشند و اهرم‌های بالاتری را پیشنهاد بدهند. اما نمی‌توان اهرم بالاتر به معنای شرایط بهتر نیست، چون ممکن است در این شعبه‌ها سطح نظارت، حمایت از سرمایه‌گذار و سازوکارهای جبران خسارت متفاوت باشد.

بنابراین، مقایسه عددی بروکرها ملاک نیست، بلکه باید نام نهاد نظارتی، محل ثبت شرکت، مجوز نظارتی و شرایط واقعی حساب بررسی شوند، چون امکان  دارد همان بروکر برای کاربران مناطق مختلف، قوانین و محدودیت‌های متفاوتی را ارائه بدهد.

برای سرمایه و سبک معامله شما چه اهرمی منطقی است؟

انتخاب اهرم(Leverage) را نمی‌توان فقط براساس عددی که بروکر ارائه می‌دهد، انتخاب کرد، بلکه عدد اهرم باید با اندازه سرمایه، تجربه معامله‌‌گر و سبک معاملاتی هماهنگ باشد. اهرم بالا باعث می‌شود که مقدار مارجین مورد نیاز(Required Margin) برای باز کردن معامله کاهش پیدا کند، اما اهرم به تنهایی نمی‌تواند نتیجه معاملات را بهتر بکند. در واقع، میزان ریسک بیشتر از اهرم، به حجم موقعیت معاملاتی(Position Size) و مقدار سرمایه‌ای که  در معرض نوسانات بازار است، بستگی دارد.

ممکن است دو معامله‌گر از یک اهرم مشخص استفاده کنند اما به دلیل تفاوت در حجم معامله و مدیریت سرمایه(Money Management)، سطح ریسک متفاوتی را داشته باشند. بنابراین، انتخاب اهرم نباید صرفا براساس بیشترین مقدار ارائه شده توسط بروکر باشد.

معامله‌گرانی که سرمایه محدود و کمی دارند، باید بیشتر از سایر افراد به اندازه موقعیت معاملاتی و میزان مارجین درگیر(Used Margin) توجه داشته باشند. اهرم بالا کمک می‌کند که معامله‌گران با سرمایه محدود، موقعیتی بزرگ ایجاد کنند اما اگر قیمت برخلاف انتظار حرکت کند، فشار روی موجودی حساب بیشتر می‌شود وممکن است بخش بزرگی از سرمایه تا تمام آن از دست برود. معامله‌گران حرفه‌ای در چنین شرایطی ابتدا ریسک قابل قبول خود را مشخص می‌کنند و سپس حجم معامله و اهرم موردنیاز را متناسب با آن انتخاب می‌کنند.

در کنار بررسی مارجین درگیر، آشنایی با مارجین لول در فارکس نیز برای ارزیابی وضعیت حساب و میزان فاصله آن تا سطح هشدار اهمیت دارد.

یکی دیگر از عوامل موثر در انتخاب اهرم، سبک معاملاتی است. معامله‌گران اسکالپ(Scalping) که در بازه‌های زمانی کوتاه معامله‌های زیادی را انجام می‌دهند، باید به استفاده همزمان از چند موقعیت و کاهش مارجین آزاد(Free Margin) توجه بیشتری داشته باشند. در مقابل، معامله‌گران سویینگ تریدینگ(Swing Trading) که می‌توانند موقعیت معاملاتی را تا چند روز یا چند هفته نگهداری کنند، باید به احتمال نوسانات بزرگ‌تر و نیاز به مارجین بیشتر را در نظر داشته باشند.

بنابراین توضیحات، اهرم مناسب همه معامله‌گران یکسان نیست و عواملی مختلفی مانند اندازه حساب(Account Balance)، تجربه، استراتژی معاملاتی(Trading Strategy) و میزان ریسک قابل پذیرش(Risk Tolerance) در انتخاب اهرم نقش دارند. به همین دلیل، در مقایسه بروکرها باید علاوه لوریج بالا، به شرایط واقعی حساب معاملاتی توجه داشت. برای آشنایی با جزئیات این شرایط، به بررسی بروکر ای پلنت مراجعه کنید.

حداکثر اهرمی که بروکر در تبلیغات اعلام می‌کند، صرفا نشان‌دهنده سقف قابل دسترس است و به معنای این نیست که از آن می‌توان در همه شرایط استفاده کرد. در نتیجه، پیش از انتخاب اهرم، معامله‌گر باید حجم معامله، حد ضرر(Stop Loss) و وضعیت مارجین حساب را باید کنترل کند. آشنایی با استاپ اوت در فارکس نیز به درک بهتر شرایط کمک می‌کند که ممکن است به بسته شدن اجباری معاملات منجر شود.

نتیجه‌گیری

انتخاب بهترین بروکرهای فارکس از نظر لوریج نباید فقط براساس بیشترین عدد اهرمی که بروکر تبلیغ می‌کند انجام شود. اگرچه لوریج بالاتر مارجین موردنیاز برای باز کردن معامله را کاهش می‌دهد، اما به ‌تنهایی باعث افزایش سود یا کاهش ریسک معاملات نمی‌شود. شرایط واقعی استفاده از اهرم، محدودیت آن در نمادهای معاملاتی و قوانین شعبه‌ای که در آن حساب باز می‌کنید نیز اهمیت دارند.

از طرف دیگر، اهرم مناسب برای همه معامله‌گران یکسان نیست. میزان سرمایه، تجربه، سبک معاملاتی، حجم موقعیت و حد ضرر از عواملی هستند که باید هنگام انتخاب آن در نظر گرفته شوند. برای مثال، معامله‌گران اسکالپر باید به مارجین درگیر در چند موقعیت هم‌زمان توجه کنند. درحالی‌که معامله‌گران سویینگ باید احتمال نوسانات بزرگ‌تر بازار در دوره نگهداری معاملات را در نظر بگیرند.

در نهایت، پیش از انتخاب بروکر و تعیین اهرم، شرایط حساب معاملاتی، مارجین موردنیاز و محدودیت‌های هر نماد را بررسی کنید. هدف از انتخاب اهرم، صرفا دسترسی به موقعیت معاملاتی بزرگ‌تر نیست، بلکه باید بتوانید حجم معامله و ریسک آن را متناسب با سرمایه و برنامه معاملاتی خود مدیریت کنید.

انتخاب بروکر با لوریج بالا فقط زمانی منطقی است که شرایط واقعی حساب، محدودیت اهرم در نمادهای معاملاتی و میزان مارجین موردنیاز را هم بررسی کرده باشید. در رویال کلاب می‌توانید مطالب آموزشی و ابزارهای کاربردی بازار فارکس را دنبال کنید تا با شناخت بیشتری درباره شرایط معاملاتی و مدیریت ریسک تصمیم بگیرید.

لایو ترید رایگان روزانه با معامله‌گران حرفه‌ای

تحلیل و معامله روزانه در بازار واقعی با ارائه نقاط ورود و خروج، مدیریت ریسک و اجرای استراتژی‌های معاملاتی

شرکت در لایو ترید رایگان

سوالات متداول | بهترین بروکرهای فارکس از نظر لوریج